I. Industria europea de la construcción: se espera una leve recuperación en 2025
(I) Previsión en la Reunión Anual de EUROCONSTRUCT
La 98.ª reunión anual de EUROCONSTRUCT se celebró en Milán, Italia, el 3 de diciembre de 2024. La reunión predijo que el mercado europeo de la construcción está atravesando un período desafiante, afectado no solo por factores externos en curso como la guerra en Ucrania, sino también por nuevos factores potenciales como posibles cambios en las políticas estadounidenses. Mientras tanto, los factores internos, incluidas las altas tasas de interés, los altos costos de la energía y el aumento de los costos laborales, continúan ejerciendo presión sobre el entorno financiero, obstaculizando las actividades de construcción y los planes de inversión. Tras el primer descenso en 2023, 2024 será el año más difícil para la industria desde 2020. Sin embargo, las previsiones indican que llegará un punto de inflexión positivo a partir de 2025.
(II) Descripción general del mercado
Según las últimas estimaciones, se espera que las actividades de construcción en los 19 estados miembros de EUROCONSTRUCT disminuyan un 2,4% en 2024, seguido de una ligera recuperación del 0,6% en 2025, y que el crecimiento se acelere gradualmente en los próximos dos años. En comparación con las previsiones anteriores, la caída en 2024 se ha ajustado ligeramente al alza en 0,3 puntos porcentuales, la tasa de crecimiento en 2025 es ligeramente más débil de lo esperado inicialmente, mientras que la ligera tendencia de crecimiento en 2026 se mantiene sin cambios.
(III) Situación de los Subsectores
Construcción residencial
En 2024, la importante caída de la nueva construcción residencial, que continúa la tendencia de 2023, será el principal reto del mercado europeo de la construcción. Los principales obstáculos son los altos precios de la vivienda, las tasas de interés aún relativamente altas (a pesar de una caída) y los altos costos de construcción. Sin embargo, se espera que este sector se estabilice en 2025 y acelere el crecimiento en los años siguientes. El mercado de renovación residencial también se encuentra en un estado de contracción, con una leve caída este año y una nueva reducción el próximo. A partir de 2026, impulsado por factores demográficos, condiciones económicas y políticas de subsidio para la renovación de viviendas más favorables, se espera que el sector de la vivienda mejore.
Construcción no residencial
El sector de la construcción no residencial enfrenta desafíos, ya que experimentó una ligera caída el año pasado. Se espera que esta tendencia a la baja continúe este año, debido principalmente a la presión sobre los nuevos proyectos de construcción no residencial. Sin embargo, se espera que el crecimiento se reanude a partir de 2025, y que los nuevos proyectos de construcción y las actividades de renovación tengan un impacto positivo en el desarrollo general del sector de la construcción no residencial. Las áreas de mercado respaldadas principalmente por fondos públicos mostrarán una perspectiva de inversión relativamente optimista, y los incentivos y las políticas estructurales para 'objetivos verdes' proporcionarán una fuerza impulsora continua para las actividades de renovación en todo el sector.
Ingeniería civil
La ingeniería civil sigue siendo un punto brillante, impulsada por la urgente necesidad de mejorar las redes de transporte y la infraestructura energética. Las inversiones en estas áreas son cruciales para satisfacer nuevas demandas y lograr objetivos políticos. Después de ser relativamente débiles en 2024, se espera que los nuevos proyectos de ingeniería civil crezcan significativamente en los próximos dos años, mientras que los proyectos de renovación muestran una tendencia de desarrollo relativamente estable y moderada. Los trabajos de renovación han sido sólidos este año, pero se espera que se desaceleren gradualmente hacia el final del período previsto.
(IV) Conclusión
A pesar de los desafíos actuales, se espera que el mercado europeo de la construcción se recupere y crezca en los próximos años. El amplio apoyo a los proyectos de renovación y las inversiones a gran escala en infraestructuras serán las principales fuerzas impulsoras de esta tendencia positiva.
II. Actividades de construcción en Arabia Saudita: el calor y la cuestión de la sostenibilidad
(I) Informe de EE.UU. - Consejo Empresarial Saudita
El Consejo Empresarial Arabia Saudita (USSBC), una organización bilateral de desarrollo y comercio internacional sin fines de lucro dedicada a promover la inversión entre los EE. UU. y Arabia Saudita, publicó recientemente un informe de análisis sobre los contratos de construcción de Arabia Saudita (KSA) en el segundo trimestre. Aunque las actividades de construcción están actualmente en auge, han surgido dudas sobre su sostenibilidad.
(II) Situación de los datos del contrato
Tendencia general
La velocidad de aprobación de contratos no ha disminuido, sino que está creciendo a un ritmo récord. 'Los sectores de petróleo y gas, bienes raíces y agua en el segundo trimestre continuarán el impulso de crecimiento del primer trimestre', dijo Albara'a Alwazir, directora del Departamento de Investigación Económica del USSBC, al analizar el segundo. datos del trimestre. En comparación con el máximo de 11 años establecido en el primer trimestre de 2024, el valor total de los contratos en el segundo trimestre disminuyó de 32 mil millones de dólares a 18 mil millones de dólares. Al igual que en el primer trimestre, los contratos de petróleo y gas siguen dominando, representando más del 40% de la carga de trabajo total, mientras que los contratos inmobiliarios representan una cuarta parte del total. Los contratos de agua disminuyeron un 9% mes a mes, mientras que la carga de trabajo de los proyectos de energía y servicios públicos aumentó aproximadamente un 5% mes a mes. A mediados de año, se estima que el valor total de los contratos de construcción será de poco menos de 50 mil millones de dólares. Solo en el primer semestre de 2024, esta cifra se acerca al monto total para todo 2022, con una diferencia de solo unos pocos miles de millones de dólares, y aproximadamente 22 mil millones de dólares de diferencia del monto total en 2023.
Distribución Regional
La mayoría de los proyectos (59% o 10 mil millones de dólares) se concentran en la Provincia Oriental, impulsados por el proyecto de expansión de la planta de gas Fadhili de Saudi Aramco. La región de Riad (incluida la capital) representa el 15% de los contratos entre Estados Unidos y Arabia Saudita en el trimestre. 'Entre los 35 contratos aprobados en Riad, el sector inmobiliario representa la mayor parte, con 25 proyectos por un valor total de 1.500 millones de dólares, lo que representa el 56% del total. Además, un contrato de 600 millones de dólares en el sector educativo sector es para la construcción de la Universidad Rey Salman en Diriyah Gate', señaló el informe del segundo trimestre del USSBC. La provincia de Tabuk (donde se encuentra el superproyecto Neom de 1,5 billones de dólares) representa el 13% de los contratos entre Estados Unidos y Arabia Saudita en Arabia Saudita. Hay 8 contratos en la provincia de Tabuk, con proyectos en múltiples campos liderados por Neom. Neom ha aprobado 4 contratos por un valor total de 1.500 millones de dólares, y Red Sea Global tiene 3 contratos por un valor total de 664 millones de dólares.
(III) Discusión sobre la Sostenibilidad del Desarrollo
Voces cuestionadoras
Aunque los proyectos de petróleo y gas dominan los contratos en el segundo trimestre, bajo el plan de Arabia Saudita 'Visión 2030', cuyo objetivo es diversificar la economía y atraer turistas globales a zonas económicas especiales como Neom, los contratos del sector no petrolero y de gas también representan una parte importante. El Fondo de Inversión Pública (PIF) de Arabia Saudita, valorado en casi 1 billón de dólares, está invirtiendo miles de millones de dólares en múltiples proyectos, como la ciudad lineal de 170 kilómetros de largo 'La Línea' y el destino turístico de montaña Trojena. Además, para albergar la Copa del Mundo de 2034, el PIF está construyendo nuevos estadios e instalaciones deportivas, incluido el Estadio Rey Salman en Riad. Algunas personas se preguntan si incluso un país rico y rico en petróleo como Arabia Saudita puede permitirse tantos proyectos gigantes que tal vez no generen ningún tipo de retorno en los próximos años. Algunos sugieren que Arabia Saudita podría necesitar reducir sus planes. Por ejemplo, un informe de Bloomberg señaló que el proyecto 'The Line' podría reducirse y construirse en fases a un ritmo más lento. El plan de la primera fase consiste en construir sólo 2,4 kilómetros, con capacidad para 300.000 personas en lugar de los 9 millones de personas que se esperaban cuando estuviera completamente terminado. Andrew Leber, investigador de la Universidad de Tulane en Luisiana, EE. UU., que se centra en la investigación de economía política en Medio Oriente, dijo a CNBC que la tasa de gasto actual es insostenible: 'El número de estos 'invertimos primero y esperamos retornos económicos en el futuro'. Los gigantescos proyectos actualmente en marcha son insostenibles y, eventualmente, algunos proyectos serán silenciosamente archivados para llevar el gasto fiscal a un nivel más sostenible'.
Confianza de los funcionarios saudíes
Mohammed Al-Jadaan, el ministro saudita de Finanzas, confía en la sostenibilidad del nivel de inversión de Arabia Saudita. En octubre de 2024, Arabia Saudita rebajó su previsión de crecimiento económico y aumentó sus expectativas de déficit presupuestario para los años fiscales 2024-2026 debido al aumento esperado del gasto y la disminución de los ingresos petroleros. Según datos del Ministerio de Finanzas, las expectativas de crecimiento del PIB real este año se han rebajado significativamente del 4,4% al 0,8%. La economía saudí experimentó un cambio de un superávit de 27.700 millones de dólares en 2022 a un déficit de 21.600 millones de dólares en 2023, debido principalmente al aumento del gasto público y a la reducción de la producción de petróleo en el marco del acuerdo OPEP+. El gobierno espera un déficit presupuestario de 21.100 millones de dólares en 2024, con ingresos previstos de 312.500 millones de dólares y gastos de 333.500 millones de dólares. Las autoridades saudíes esperan que el presupuesto siga siendo deficitario en los próximos años, pero dicen que están bien preparadas. 'Nuestros ingresos no petroleros han aumentado significativamente y ahora cubren aproximadamente el 37% de los gastos. Esta es una diversificación importante que nos permite mantener la estabilidad y la flexibilidad incluso frente a las fluctuaciones del precio del petróleo', dijo Mohammed Al-Jadaan en un entrevista con CNBC en octubre.
(IV) Perspectiva de Aprobación del Contrato de Construcción
Impacto a corto plazo
Las inversiones en infraestructura a gran escala han creado una base sólida para el empleo en los sectores industrial y de la construcción a corto plazo y también han impulsado una gran demanda de materiales de construcción como el cemento.
Oportunidades a mediano plazo
En el mediano plazo, al fortalecer la cooperación entre los sectores público y privado, especialmente en grandes proyectos de infraestructura como Neom, se pueden crear más oportunidades. En estos proyectos, los inversores privados y las empresas internacionales, incluidas las estadounidenses, se están convirtiendo en actores clave. Alwazir dijo: 'Al mejorar continuamente el entorno regulatorio y brindar incentivos para la inversión extranjera directa (IED), Arabia Saudita puede atraer una gama más diversa de empresas globales, promoviendo la transferencia de innovación y conocimiento al mercado local'. El sector ya ha obtenido numerosos proyectos tanto en espacios residenciales como comerciales, se espera que continúe atrayendo el interés de inversionistas nacionales y extranjeros y brinda oportunidades de expansión en viviendas asequibles, comercio minorista y desarrollos de uso mixto para satisfacer las necesidades del creciente sector urbano. Además, la inversión del gobierno en La infraestructura hídrica avanzada, incluida la desalinización y el tratamiento de aguas residuales, apoyará el crecimiento urbano y la construcción industrial en zonas con escasez de agua. asociaciones privadas, que depende de un marco legislativo más sólido para apoyar una mayor participación del sector privado y la inversión extranjera. 'El aumento de la inversión en infraestructura y diversificación económica de Arabia Saudita no es sólo una respuesta a las necesidades económicas actuales sino también un paso bien planificado hacia un futuro sostenible y globalmente integrado. Al promover el crecimiento del sector privado, atraer inversiones internacionales y desarrollar un Gracias a su infraestructura resistente, Arabia Saudita se está posicionando como una potencia económica diversificada', concluyó Alwazir.
III. Industria de la construcción de EE. UU.: Las ofertas de empleo disminuyen un 40% año tras año
(I) Situación de los datos
Según un análisis de la 'Encuesta sobre ofertas de empleo y rotación laboral' (JOLTS) realizada por la Oficina de Estadísticas Laborales de EE. UU. (BLS), Associated Builders and Contractors (ABC) en EE. UU., una organización comercial que representa a más de 22.000 trabajadores estadounidenses contratistas y empresas de construcción, dijo que las vacantes de empleo en la industria de la construcción de EE. UU. han disminuido un 40% año tras año. Los datos muestran que a finales de octubre, había 249.000 puestos vacantes en la industria de la construcción estadounidense. El número de puestos vacantes disminuyó en 9.000 en ese mes, y en 164.000 respecto al mismo periodo del año pasado. JOLTS define los puestos vacantes como puestos para los cuales los empleadores están contratando activamente pero que aún no han cubierto.
(II) Opinión del experto
Anirban Basu, economista jefe de ABC, dijo: 'Aunque los datos de JOLTS pueden fluctuar de un mes a otro, especialmente a nivel industrial, la reducción de los empleos en la construcción en los últimos trimestres es innegable. En los últimos seis meses, solo un promedio del 3,4% de los puestos de trabajo en la construcción han estado vacantes, el nivel más bajo desde 2020'. Sin embargo, los contratistas estadounidenses esperan una flexibilización regulatoria y potencialmente más oportunidades laborales el próximo año, lo que puede significar 'un aumento en los puestos vacantes en la construcción para principios de 2025.'
IV. Hitachi: expansión en India con el establecimiento de un centro de I+D
(I) Detalles del plan
Hitachi Construction Machinery, un fabricante de maquinaria de construcción con sede en Japón conocido por excavadoras, cargadoras de ruedas y compactadores, anunció planes para establecer un nuevo centro de investigación y desarrollo en India. La institución, denominada 'Hitachi Construction Machinery R & D Center India', será una subsidiaria de propiedad total de Hitachi, responsable del desarrollo y diseño de maquinaria de construcción para el mercado indio. El centro planea reclutar talentos de los campos de la TI y la ingeniería mecánica en la India, y se espera que se amplíe gradualmente hasta 200 ingenieros y diseñadores para 2027.
(II) Disposiciones operativas
El centro estará ubicado en Hubballi, Karnataka, aproximadamente a 570 kilómetros de Mumbai, la ciudad más grande de la India. Se espera que esté en pleno funcionamiento en abril de 2026. Takahiro Kobayashi actuará como director general del centro y Diplab Hore como subdirector.
(III) Papel de I+D
También se espera que el centro desempeñe un papel en el desarrollo global de productos Hitachi, como excavadoras hidráulicas y cargadoras de ruedas. Desarrollará diversas tecnologías básicas relacionadas con cabinas de maquinaria de construcción, estructuras, etc. Además, utilizará la ingeniería asistida por ordenador para cálculos técnicos, simulaciones y análisis, así como analizará la resistencia de estructuras, la conducción de calor de las máquinas y ruido y vibración.
V. JCB: Lanzamiento de nueva tecnología de excavadoras
(I) Características de la nueva excavadora
En una conferencia de prensa en su sede del Reino Unido, JCB anunció el lanzamiento de una nueva excavadora de cola corta, la 145XR, y demostró una solución de tecnología de seguridad basada en IA. La nueva excavadora 145XR es el último miembro de las excavadoras de la serie JCB X, con un giro trasero que es un 27% más corto que los modelos tradicionales y al mismo tiempo mantiene una cabina de tamaño completo. Richard Brooks, Director Global de Innovación de Productos de JCB, enfatizó la importancia de la cabina de tamaño completo para la comodidad del operador y dijo que la nueva excavadora ofrece 'un giro mínimo con el máximo espacio'. Este nuevo modelo es particularmente adecuado para trabajar en zonas urbanas concurridas. entornos, a ambos lados de carreteras y autopistas, y otras áreas con espacio limitado. La nueva cabina se ha mejorado aún más y está equipada con un monitor de pantalla táctil de 10 pulgadas con interfaz JCB UX. El panel de interruptores integra teclas de acceso directo personalizables, lo que permite a los operadores personalizar la configuración. El control de clima, el arranque sin llave y la visibilidad mejorada con cámara dual son características estándar. La interfaz JCB UX admite hasta 25 perfiles de usuario y los operadores pueden personalizar la configuración del joystick según sus necesidades individuales. La excavadora pesa entre 15 y 18 toneladas, según las especificaciones, y puede equiparse con una pluma de un solo brazo o una configuración de doble efecto (TAB) de dos secciones.
(II) Demostración de tecnología de seguridad
En la conferencia de prensa, JCB también demostró un nuevo sistema que utiliza tecnología de inteligencia artificial para reducir el riesgo de lesiones de los trabajadores. El sistema, llamado JCB Intellisense, está integrado en los manipuladores telescópicos Loadall de JCB y tiene como objetivo reducir el riesgo de colisiones causadas por maquinaria de manipulación de materiales a los trabajadores en las obras de construcción. El sistema utiliza cuatro cámaras, tres de las cuales son cámaras de IA (dos montadas lateralmente y una orientada hacia atrás) y una cámara estándar orientada hacia adelante para mejorar la visibilidad del operador y funciona en conjunto con un sistema de detección de objetos y asistencia visual. El sistema está diseñado para detectar peatones en el área alrededor de la máquina. Cuando el sistema detecta un peatón en el área, se emite una advertencia sonora y visual en la cabina, y también se emiten advertencias externas a los peatones y al resto del personal del sitio. El sistema también proporciona un botón de alarma del operador, que le permite registrar un segmento de datos de 10 segundos que se envía y almacena automáticamente en la nube.
VI. Disputa sobre el desarrollo de un complejo turístico en las Bahamas: un contratista chino debe pagar 1.600 millones de dólares en compensación
(I) Antecedentes de la disputa
Un juez de la Corte Suprema del Estado de Nueva York ordenó a un contratista chino pagar 1.600 millones de dólares al promotor debido a una disputa sobre el desarrollo de un complejo turístico en las Bahamas. La disputa gira en torno a un complejo turístico multimillonario en las Bahamas. China Construction America (CCA), China State Construction Engineering Corporation (Bahamas) (CSCECB) y CCA Bahamas (CCAB) actuaron como contratista general y director de construcción del proyecto. Mientras tanto, Sarkis Izmirlian es el presidente y director ejecutivo del promotor BML Properties.
(II) Curso del Incidente
En 2011, BML, BMLP y CSCECB firmaron un acuerdo de inversión que estipulaba que BMLP haría una inversión de capital de 830 millones de dólares, mientras que CSCECB invertiría 10 millones de libras. Cuando no se cumplió la fecha de apertura prevista originalmente del complejo en marzo de 2015, BMLP realizó una inversión de capital adicional de $15 millones, con lo que su inversión total ascendió a $845 millones. Debido al retraso en la apertura, el promotor quebró en 2015 y presentó una demanda en 2017. Después de un juicio de 11 días, el juez Andrew Borrok dictaminó que CCAB retrasó deliberadamente el avance del proyecto, perjudicando los mejores intereses de BML Properties. Durante el retraso del proyecto, Izmirlian se vio obligado a pagar 54 millones de dólares por órdenes de cambio en disputa. La defensa afirmó que el dinero debería pagarse a los subcontratistas del proyecto. De hecho, utilizaron el dinero para comprar un proyecto competidor cerca del resort, el Hotel Hilton. Estos incidentes, junto con otros factores, hundieron a BML Properties en una crisis de liquidez. El juez Borrok determinó que la defensa violó la obligación del interés superior en el acuerdo de inversionista al menos seis veces y cometió fraude al menos cuatro veces. Estas acciones llevaron a BML Properties a perder toda su inversión de $845 millones en el desarrollo turístico de las Bahamas.
(III) Resultado del fallo
El juez rechazó la contrademanda de la defensa y dictaminó que eran responsables de la inversión de BMLP de 845 millones de dólares, con intereses calculados a partir del 1 de mayo de 2014, y la responsabilidad total ascendía a aproximadamente 1.600 millones de dólares. Sarkis Izmirlian, presidente y director ejecutivo de BML Properties, declaró en un comunicado de prensa emitido por BML Properties que: 'Concebí por primera vez el complejo bahameño hace más de 20 años, sólo para que CCA me lo quitara justo antes de su apertura. ' La CCA se prepara para apelar el fallo.
